中介机构失守，紫晶存储IPO欺诈发行事件引爆资本市场监管风暴

元描述： 紫晶存储科创板IPO欺诈发行事件引发监管风暴，立信会计师事务所、中信建投证券等多家中介机构被罚，监管部门严厉惩处，全方位追责，确保监管“长牙带刺”，有效保护投资者权益，推动资本市场高质量发展。

引言： 资本市场是经济发展的晴雨表，其健康稳定运行离不开监管的坚强保障。近期，紫晶存储科创板IPO欺诈发行事件引发了市场广泛关注，监管部门对此事件高度重视，并迅速采取行动，对相关中介机构及责任人进行严厉处罚。事件的曝光，也再次敲响了资本市场监管的警钟，彰显了监管部门对财务造假行为的零容忍态度，以及对市场秩序维护的决心。

中介机构的失守：审计失效，保荐失职

中介机构作为资本市场的重要参与者，承担着重要的把关责任。然而，在紫晶存储事件中，立信会计师事务所和中信建投证券等中介机构却未能履行其应尽的职责，导致了财务造假行为的发生，最终损害了投资者的利益，也严重损害了资本市场的声誉。

立信会计师事务所在紫晶存储2020年度财务报表审计项目中存在多项违规行为，包括：

  • 收入审计程序存在缺陷： 未抽查收入记账凭证，未关注到紫晶存储使用益群物流单“随货同行联”进行收入确认的异常情况，也未对物流单据相关异常情况保持职业怀疑，未认识到可能存在导致财务报表发生重大错报的情形。此外，对部分项目的收入细节测试中也未检查物流信息。

  • 未关注到函证程序中存在部分异常回函的情形： 未关注到被询证单位福建省宇伦信息技术有限公司、福州世纪巅峰信息技术有限公司回函的落款时间为2021年5月7日，而回函快递早在2021年4月27日就已寄出。这一异常情况足以使审计机构对相关回函的可靠性产生疑虑，但该所未执行进一步审计程序消除该疑虑。

  • 未完整留存收入分析程序工作底稿： 执行了收入分析程序，实施了主营业务收入本期与上期对比、产品销售的结构和价格变动是否异常及异常原因分析等审计程序，但未留存相关底稿。

立信会计师事务所的这些行为，严重违反了《中国注册会计师执业准则》的有关要求，也违反了《上市公司信息披露管理办法》的规定。

与此同时，中信建投证券在紫晶存储申请公开发行股票并在科创板上市保荐、承销项目中也存在多项违规事项，包括：

  • 未审慎核查销售设备的安装调试及维护等配套服务： 缺乏对销售设备的安装调试和维护服务的真实性和有效性进行充分核查，未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查销售收入确认有关合同和单据的异常情况： 对销售收入确认的合同和单据的真实性和真实性进行核查不到位，未能有效识别和防范相关风险。

  • 未按其制订的核查程序对有关客户开展走访： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查收入截止性： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查银行存款： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查紫晶存储及其实际控制人与重要客户及供应商的关联关系及资金往来情况： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未充分核查验证公开发行募集文件的真实性、准确性、完整性： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查对外担保事项： 未能有效识别和防范相关风险。

  • 未审慎核查销售收入真实性： 未能有效识别和防范相关风险。

中信建投证券的这些行为，违反了包括《保荐人尽职调查工作准则》、《证券发行与承销管理办法》、《证券发行上市保荐业务管理办法》、《关于进一步提高首次公开发行股票公司财务信息披露质量有关问题的意见》、《科创板首次公开发行股票注册管理办法（试行）》等多项法律法规的规定。

中介机构的失职行为，不仅导致了紫晶存储的欺诈发行行为得以发生，也暴露了资本市场监管中存在的漏洞和不足。

监管“长牙带刺”，持续加码打击财务造假行为

针对紫晶存储事件，监管部门采取了严厉的惩处措施，对立信会计师事务所、中信建投证券等中介机构及相关责任人进行了处罚，并要求其承担相应的经济责任。

除了对中介机构的处罚外，监管部门也对紫晶存储的欺诈发行行为进行了全方位的追责，包括对相关责任人进行行政处罚，以及对供应商、客户等第三方人员配合财务造假行为进行追究刑事责任等。

监管部门的这一系列举措，彰显了对财务造假行为的零容忍态度，以及对市场秩序维护的决心。

为了进一步加强资本市场监管，防范财务造假行为的发生，监管部门还出台了一系列新的政策措施，包括：

  • 加强中介机构监管： 提高中介机构的执业标准，加强对中介机构的监管力度，强化中介机构的把关责任。

  • 完善信息披露制度： 优化信息披露规则，提高信息披露的透明度和准确性，为投资者提供更加真实可靠的信息。

  • 加大对违法违规行为的打击力度： 严厉打击财务造假、内幕交易等违法违规行为，维护资本市场的公平公正。

  • 加强投资者保护： 完善投资者保护机制，维护投资者的合法权益，增强投资者对资本市场的信心。

监管部门的这些举措，将进一步提升资本市场的监管水平，促进资本市场健康稳定发展。

资本市场健康发展的关键：完善制度，强化监管

紫晶存储事件的发生，再次警示我们，资本市场健康发展需要完善的制度和严格的监管。

一方面，要完善资本市场法律法规，健全监管制度，提高监管的有效性。

另一方面，要加强市场主体自律，提高市场主体诚信意识，自觉遵守法律法规，维护资本市场的良好秩序。

此外，还需要加强投资者教育，提高投资者的风险意识和识别能力，避免投资者上当受骗。

只有通过不断完善制度，强化监管，才能有效防范财务造假等违法违规行为，维护资本市场的公平公正，促进资本市场健康稳定发展。

常见问题解答

1. 紫晶存储事件对资本市场有何影响？

紫晶存储事件引发了资本市场对财务造假行为的关注，加剧了市场对上市公司信息披露的担忧，影响了投资者的信心。事件也促使监管部门加强对资本市场的监管力度，完善相关法律法规，以维护市场秩序，保障投资者权益。

2. 中介机构在资本市场中扮演着怎样的角色？

中介机构是资本市场的重要参与者，承担着重要的把关责任。他们负责对上市公司的财务信息进行审计，对上市公司的发行进行保荐等工作，帮助投资者识别和评估投资风险。

3. 如何防范财务造假行为？

防范财务造假行为需要多方面努力，包括完善法律法规，加强监管，提升中介机构的专业能力和责任意识，加强投资者教育，提高投资者的风险意识和鉴别能力等。

4. 监管部门如何确保监管“长牙带刺”？

监管部门要提升监管效能，加大对违法违规行为的打击力度，提高处罚力度，并完善相关法律法规，提升监管的有效性。

5. 投资者如何保护自身权益？

投资者要提高风险意识，谨慎投资，选择信誉良好的中介机构，认真阅读相关资料，并及时关注监管部门发布的信息。

6. 未来资本市场将如何发展？

未来资本市场将继续加强监管，完善制度，提升市场透明度，加强投资者保护，促进资本市场健康稳定发展。

结论

紫晶存储事件暴露了资本市场监管中存在的漏洞和不足，也警示了我们，加强资本市场监管的重要性。监管部门将持续加大对财务造假行为的打击力度，完善相关制度，强化监管，确保监管“长牙带刺”，有效保护投资者权益，推动资本市场高质量发展。